從早至1637年的郁金香狂熱、1720年的南海泡沫、1837年經(jīng)濟(jì)大恐慌、1907年銀行危機(jī)、1929年股市大崩潰、1987年黑色星期一、1994年墨西哥金融危機(jī)、1997年東南亞金融危機(jī)到2007年美國次貸危機(jī)，每一次金融危機(jī)，不僅僅會使金融指標(biāo)(如：短期利率、貨幣資產(chǎn)、證券、房地產(chǎn)、土地價(jià)格、商業(yè)破產(chǎn)數(shù)和金融機(jī)構(gòu)倒閉數(shù))出現(xiàn)急劇惡化，伴隨而來是往往是整個(gè)區(qū)域內(nèi)企業(yè)大量倒閉，失業(yè)率提高，經(jīng)濟(jì)總量與經(jīng)濟(jì)規(guī)模的大幅縮減，有時(shí)甚至伴隨社會動(dòng)蕩或政治動(dòng)蕩。因此，在經(jīng)濟(jì)全球化加速發(fā)展的今天，在國際金融動(dòng)蕩常態(tài)化的今天，金融安全已成為世界各國國家安全戰(zhàn)略的一個(gè)重要組成部分。
一、中國的金融安全現(xiàn)狀
所謂金融安全（Finance Security）是指一國能夠抵御內(nèi)外沖擊，保持金融制度和金融體系正常運(yùn)行與發(fā)展，即使受到?jīng)_擊也能保持本國金融及經(jīng)濟(jì)不受重大損害，如金融財(cái)富沒有大量流失、金融制度與金融體系基本保持正常運(yùn)行與發(fā)展的狀態(tài)，維護(hù)這種狀態(tài)與能力和對這種狀態(tài)與維護(hù)能力的信息與主觀感覺，以及這種狀態(tài)和能力所獲得的政治、軍事與經(jīng)濟(jì)的安全。
中央編譯局的曹榮湘研究員是中國較早的系統(tǒng)地研究經(jīng)濟(jì)安全的專家,根據(jù)他提出的四個(gè)金融安全的基本指標(biāo)來看，中國的金融安全目前尚處于一個(gè)基本安全的狀況。
二、中國的金融安全正面臨越來越大的挑戰(zhàn)
但是，由于中國金融業(yè)開放程度有限，資本項(xiàng)目的管制使得歷次世界金融危機(jī)的影響通過金融渠道傳導(dǎo)至中國實(shí)際上是大打折扣的。隨著全球金融一體化程度的加深和資本賬戶的逐步開放，中國的金融安全今后面臨的挑戰(zhàn)只會越來越嚴(yán)峻。據(jù)國際貨幣基金組織估計(jì)，目前國際金融資產(chǎn)帶有游資性質(zhì)的短期資本已經(jīng)超過10萬億美元，每天有約1萬億美元的游資在全球資本市場上虎視眈眈尋找獵物。近年來大量國際資金以種種形式?jīng)_入中國市場，正對我們的金融體系產(chǎn)生著巨大的沖擊，可以說中國未來的金融安全狀況不容樂觀，并主要體現(xiàn)在以下四個(gè)方面：
1、金融法律法規(guī)有待健全。金融法律、法規(guī)是實(shí)施金融監(jiān)管、保障金融安全的法律依據(jù)，也是金融監(jiān)管規(guī)范化、法制化的根本保證。近年來，我國頒布了《中國人民銀行法》、《商業(yè)銀行法》、《保險(xiǎn)法》、《證券法》等一系列金融法律，在實(shí)踐中起到了積極作用，但是這些法律文件基本上都只是一些很薄的小冊子，對很多法律漏洞不能精確地涵蓋堵塞，無法成為面對許多國際金融問題的有效的法律武器。
2、國際金融地位有待提高。由于我國的金融市場起步晚、起點(diǎn)低，在經(jīng)常是多個(gè)市場聯(lián)動(dòng)的國際金融領(lǐng)域中，基本上沒有話語權(quán)。在這個(gè)突發(fā)事件頻繁發(fā)生的世界，中國國內(nèi)的交易市場正在成為國際市場的影子市場，國內(nèi)交易所的一些獨(dú)立的價(jià)格變動(dòng)，往往成為國際炒家跨市套利的工具，無法培育有國際影響力的獨(dú)立的價(jià)格發(fā)現(xiàn)功能。
3、金融機(jī)構(gòu)力量有待加強(qiáng)。從金融國際化進(jìn)程的實(shí)際情況來看，我國目前金融管理機(jī)構(gòu)的管理模式、人才隊(duì)伍、技術(shù)手段等都與現(xiàn)代金融監(jiān)管的要求有一定差距；我國傳統(tǒng)金融企業(yè)的運(yùn)營模式在同國外先進(jìn)的金融營運(yùn)模式的競爭中明顯處于下風(fēng)；尚未完全脫奶于政策關(guān)照的國有商業(yè)銀行系統(tǒng)盡管業(yè)務(wù)規(guī)模龐大、分支機(jī)構(gòu)眾多，但在服務(wù)質(zhì)量、工作效率、經(jīng)營能力、技術(shù)條件等方面與世界上實(shí)力雄厚的大銀行相比仍處劣勢。
4、金融監(jiān)管機(jī)制有待完善。目前外國大量的熱錢正在涌入中國，這些“熱錢”不僅沖擊著我國正常的金融秩序，增加了宏觀金融調(diào)控的難度、降低了貨幣政策的有效性，對國內(nèi)久居不下的通貨膨脹率起著推波助瀾的作用，從而對社會的穩(wěn)定構(gòu)成嚴(yán)重威脅。而最令人不安的是，我國現(xiàn)在的金融監(jiān)管機(jī)制在應(yīng)對這些沖擊時(shí)十分被動(dòng)，從貨幣的投放來看，目前中國的貨幣大部分不是央行主動(dòng)投放的。而對于一些披著合法外衣的套利貿(mào)易，更是束手無策。
三、對加強(qiáng)金磚國家金融合作機(jī)制的具體建議
隨著軟、硬實(shí)力的迅速提升，新興經(jīng)濟(jì)體對西方主導(dǎo)國際體系、壟斷國際話語、掌控國際大局開始形成全方位的制約與挑戰(zhàn)，而其中最具代表性的是“金磚國家”合作機(jī)制的建立。
從2006年舉行首次外長會晤，“金磚國家”初步形成以領(lǐng)導(dǎo)人會晤為主渠道,以安全事務(wù)高級代表、外長、常駐多邊組織使節(jié)會議為輔助,以智庫、工商、銀行等各領(lǐng)域合作為支撐的多層次合作架構(gòu)。2011年4月，在中國三亞舉行的金磚國家合作機(jī)制第三次會議，接納南非為該機(jī)制正式成員，標(biāo)志著金磚國家集團(tuán)已成為一個(gè)開放性的國際機(jī)制。目前金磚國家國土面積占世界領(lǐng)土面積27%，人口占世界的42%，2010年五國國內(nèi)生產(chǎn)總值約占世界總量的18%，貿(mào)易額占世界的15%。五國中的俄羅斯和中國都是安理會常任理事國，巴西、印度、南非目前都是非常任理事國。世界輿論普遍認(rèn)為金磚國家合作機(jī)制將在國際政治經(jīng)濟(jì)事務(wù)中發(fā)揮更為重要的作用。
金磚國家合作機(jī)制建立以來，通過成員國協(xié)調(diào)立場、共同行動(dòng)，在一些重要國際經(jīng)濟(jì)事務(wù)中取得了重要成果。2010年，金磚國家和其他國家推動(dòng)二十國集團(tuán)成為國際經(jīng)濟(jì)協(xié)調(diào)與合作的主要平臺；同年，金磚國家共同推動(dòng)了世界銀行和國際貨幣基金組織的改革，“金磚國家”在世界銀行的投票權(quán)大幅增加至13.1%,在國際貨幣基金組織的份額達(dá)到14.81%。毫無疑問，借助金磚國家合作機(jī)制應(yīng)對中國的金融安全問題，將會是一個(gè)非常值得實(shí)踐的領(lǐng)域：
1、確立金融合作目標(biāo)。金磚國家要制定明確清晰務(wù)實(shí)可行的金融合作路線圖，近期合作目標(biāo)的重點(diǎn)在于加強(qiáng)各國金融領(lǐng)域的信息交流、人員培訓(xùn)，建立各國金融領(lǐng)域的交流機(jī)制和平臺。中期合作目標(biāo)的重點(diǎn)應(yīng)在促進(jìn)區(qū)域貿(mào)易和投資的便利化進(jìn)程，如擴(kuò)大本幣結(jié)算、推動(dòng)資本市場合作、完善貿(mào)易信用保險(xiǎn)機(jī)制、建立信用評估機(jī)制和投資擔(dān)保機(jī)制等；長期合作目標(biāo)的重點(diǎn)在于建設(shè)金融合作機(jī)構(gòu)，建立健全反洗錢合作系統(tǒng)、金融風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控以及危機(jī)援助機(jī)制。
2、成立金融合作機(jī)構(gòu)。金磚國家應(yīng)盡快成立專門研究金融安全的合作機(jī)構(gòu)，為金磚國家決策者提出切合實(shí)際的金融風(fēng)險(xiǎn)防范措施和金融安全政策，并制定出國際化的標(biāo)準(zhǔn)來衡量執(zhí)行的情況。條件一經(jīng)成熟，金磚國家應(yīng)盡快建立合作金融組織——金磚國家合作銀行。該合作銀行的初始資本應(yīng)主要來源于成員國政府的財(cái)政投入，銀行成立后，運(yùn)作資金可以依靠吸收公眾存款、發(fā)行金融債券以及向其它國際資金機(jī)構(gòu)借貸等途徑。金磚合作銀行在成立之初應(yīng)由政府主導(dǎo)，經(jīng)營相對穩(wěn)定之后，政府可以逐漸撤出資本和管理（但要保留政府信用擔(dān)保機(jī)制）從而成功過渡到商業(yè)化經(jīng)營和管理。
3、建立貿(mào)易清算支付體系。建立貿(mào)易清算支付體系可以促進(jìn)金磚國家貿(mào)易投資便利化以及金磚國家內(nèi)部的經(jīng)貿(mào)合作。金磚五國都是貿(mào)易大國，也都是出口大國，但是目前五國之間的貿(mào)易結(jié)算80%是利用美元，企業(yè)因此而承擔(dān)著相應(yīng)增加的貿(mào)易成本以及較大的匯率和利率的風(fēng)險(xiǎn)。金磚國家銀行之間要通過擴(kuò)大本幣結(jié)算規(guī)模，建立代理行關(guān)系，拓展信用證、保函和托收等業(yè)務(wù)來逐步完善貿(mào)易清算支付體系。當(dāng)然貿(mào)易清算支付體系的建立更需要金磚各國的中央銀行加強(qiáng)合作，并實(shí)行一些保證結(jié)算的措施，如設(shè)立清算基金。而且要遵循循序漸進(jìn)的原則，從雙邊到多邊逐步推進(jìn)。
4、推動(dòng)資本市場合作。金磚國家應(yīng)在銀行合作機(jī)制框架內(nèi)穩(wěn)步擴(kuò)大貸款服務(wù)規(guī)模，讓各成員國相互進(jìn)入彼此的金融和資本市場，充分發(fā)揮各自的比較優(yōu)勢，利用本地貨幣發(fā)行債券和企業(yè)上市，逐步建立起一個(gè)更為開放和更有效率的金磚國家體系內(nèi)的金融服務(wù)體系；在開始階段，可以考慮建立起一個(gè)政府信用擔(dān)保、市場化運(yùn)作的大型項(xiàng)目融資安排機(jī)制，推動(dòng)金磚國家在能源、低碳、基建等方面的重大戰(zhàn)略項(xiàng)目上的投融資合作。
5、聯(lián)手改革國際貨幣體系。金磚國家代表的是新興經(jīng)濟(jì)體和發(fā)展中國家的利益，對在世界格局多極化和經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型的重要時(shí)期在國際舞臺上爭取更多發(fā)言權(quán)和決策權(quán)是歷史的大勢所趨。金磚國家要以共同的立場，支持國際貨幣體系改革，逐步建立起以去美元化為目標(biāo)的穩(wěn)定、可靠、基礎(chǔ)廣泛的新國際貨幣儲備體系。如在特別提款權(quán)一籃子貨幣的組成問題上、在IMF新總裁人選的問題上、發(fā)達(dá)國家超級寬松政策、財(cái)赤危機(jī)以及國際資本無序大幅流動(dòng)等問題上都應(yīng)該爭取用同一個(gè)聲音說話。
四、結(jié)束語
經(jīng)濟(jì)全球化、金融自由化是一股不可阻擋的世界潮流，金磚國家內(nèi)部不但具有明顯的比較優(yōu)勢，而且具有很強(qiáng)的互補(bǔ)性，建立健全金磚國家之間的金融合作機(jī)制，既是適應(yīng)金融自由化的世界潮流，又有利于確保金磚國家本身的金融安全和國家利益不受損害。
當(dāng)前，全球流動(dòng)性過剩問題突出，金磚國家都面臨著國際資本流入管理、本幣升值和通脹的壓力，成員國以“可操作性強(qiáng)、見效快、敏感性低、共識多”7的金融領(lǐng)域?yàn)楹献鞯闹饕腥朦c(diǎn)，再逐步將合作范圍擴(kuò)大至能源、貿(mào)易、農(nóng)業(yè)、糧食安全等領(lǐng)域，不僅是必要的，也是可行的。
從長遠(yuǎn)來看，我國在致力于加強(qiáng)金磚國家金融安全領(lǐng)域合作的同時(shí)，也應(yīng)有意識地把這種合作向經(jīng)濟(jì)、政治甚至軍事合作的方向引導(dǎo)，致力于把金磚集團(tuán)發(fā)展成實(shí)體性的國際組織，使之成為我國在繼上合組織之后的另一國際舞臺新基石,從而把中國不斷增長的經(jīng)濟(jì)力量，轉(zhuǎn)換為更大的地緣政治影響力，為維護(hù)世界和平與穩(wěn)定、為世界多極化做出一個(gè)負(fù)責(zé)任的大國應(yīng)有的貢獻(xiàn)。
（作者：BINCHINA/廣東國際經(jīng)濟(jì)協(xié)會）
